A Városháza épületét eredetileg Invalidus-palotának is hívták: hadirokkant katonák számára készült, barokk épületét állítólag Mária Terézia a bécsi palotáknál is szebbnek vélte. Egy időben kaszárnyaként működött, a Károly kaszárnyáról kapta nevét a kiskörút itteni szakasza is. A pesti városháza ekkor még a mai Március 15. téren állt, az Erzsébet híd építésekor döntöttek úgy, hogy mai helyére költöztetik.
Budapest 150. születésnapjának alkalmából, 2023-ban nyitották meg a Városháza Passzázst, a belváros új sétányaként: nyolcezer négyzetméteres, fásított parkkal és programokkal várják a sétálókat. Az egykor zárt tömb így lett nyitott, bejárható – a Károly körút és a Városháza utca között. A szintén felújított Merlin Színház épületén 2020-ban jelent meg egy hatalmas falfestmény, részben a Covid-járvány időszakára utalva témájával, az otthoni kenyérsütéssel.
